Các lựa chọn cho vay thay thế tốt nhất cho các DNVVN vào năm 2020

Lúc này hay lúc khác, hầu hết các doanh nghiệp vừa và nhỏ (SMB) đã phải trải qua sự thất vọng khi giao dịch với các tổ chức tài chính truyền thống khi đề nghị vay vốn, cho dù nhu cầu vốn khởi nghiệp, tái cấp vốn, mở rộng hoặc hoạt động. Trong bài viết này, chúng ta sẽ tìm hiểu một số lựa chọn cho vay thay thế tốt nhất dành cho các doanh nghiệp vừa và nhỏ.

Cuộc hôn nhân giữa tài chính và công nghệ (FinTech) đang cách mạng hóa ngành công nghiệp cho vay. Các doanh nghiệp cần tiếp cận vốn hiện có thể nhận được nguồn tài chính thay thế thông qua các nền tảng trực tuyến sử dụng công nghệ để đối sánh người cho vay và người đi vay. Những người cho vay thay thế (thường là các cá nhân hoặc nhóm nhà đầu tư đang tìm kiếm lợi suất cao) đang lấp đầy khoảng trống mà các tổ chức cho vay truyền thống để lại. Tài chính thay thế thường được gọi là cho vay ngang hàng (P2P) hoặc doanh nghiệp với doanh nghiệp (B2B).

Như biểu đồ sau đây cho thấy, thị trường tài chính thay thế ở Mỹ đã tăng gấp 3 lần quy mô từ năm 2014 (11 tỷ đô la) đến năm 2016 (34 tỷ đô la):

Sự gia tăng nguồn tài chính thay thế ở Hoa Kỳ

Ưu và nhược điểm của Tài trợ Thay thế

Các Ưu Điểm Của Các Lựa Chọn Cho Vay Thay Thế Là Gì?

• Uyển chuyển– Các nền tảng trực tuyến giúp người vay dễ dàng so sánh để mua sắm các tỷ giá, điều khoản, ngày đáo hạn tốt nhất, v.v.
• Hồi đáp nhanh– Có thể nhận được nguồn tài chính thay thế chỉ trong vòng một ngày, trong khi các ngân hàng có thể mất vài tuần hoặc vài tháng để phê duyệt đơn xin vay, đặc biệt nếu có vấn đề xung quanh việc đánh giá tài sản thế chấp. Các yêu cầu về tài liệu đối với các khoản vay ngân hàng về cơ bản lớn hơn đáng kể so với các khoản tài chính thay thế.
• Yêu cầu về trình độ ít nghiêm ngặt hơn – MỘTTheo ước tính, các ngân hàng thường từ chối 3/4 yêu cầu cho vay của các doanh nghiệp nhỏ, chỉ ưu tiên cho vay đối với các doanh nghiệp đã thành lập với xếp hạng tín dụng vững chắc. Những người cho vay thay thế không có các yêu cầu tương tự đối với việc cho vay và do đó, nhiều khả năng sẽ mở rộng tín dụng cho các doanh nghiệp mới hoặc các doanh nghiệp có điểm tín dụng thấp hơn (hoặc không). Tỷ lệ phê duyệt khoản vay từ một số người cho vay thay thế cao tới 95%.
• Tài sản thế chấp – Các ngân hàng không muốn gia hạn tài trợ trừ khi chủ doanh nghiệp có đủ tài sản kinh doanh hoặc tài sản cá nhân làm tài sản thế chấp để đảm bảo khoản vay. Những người cho vay thay thế linh hoạt hơn nhiều và thường sẽ cung cấp các khoản vay mà không cần thế chấp với điều kiện hoạt động kinh doanh hoạt động tốt và có thể chứng minh khả năng trả nợ.

Nhược điểm của Các Phương án Cho vay Thay thế là gì?

• Lãi suất cao hơn – Để đổi lấy các quy trình phê duyệt nhanh hơn và các yêu cầu về tính đủ điều kiện thấp hơn, những người cho vay thay thế yêu cầu một tỷ lệ hoàn vốn cao hơn. Trong khi các ngân hàng có thể cho vay kinh doanh với lãi suất phần trăm hàng năm (APR) từ 4% đến 10%, lãi suất cho vay thay thế nằm trong khoảng từ 13% đến cao nhất là 70%.
• Phí bổ sung – Một số người cho vay thay thế tính thêm các khoản phí bổ sung có thể bị chôn vùi trong bản in đẹp của hợp đồng cho vay. Người đi vay khôn ngoan nên xem xét kỹ lưỡng bất kỳ thỏa thuận nào như vậy trước khi ký kết.
• Tùy chọn trả trước ít hơn – Các ngân hàng thường linh hoạt hơn các bên cho vay thay thế khi trả nợ trước hạn. Một số người cho vay thay thế không cung cấp chiết khấu khi thanh toán trước.

Có Những Hình Thức Cho Vay Thay Thế Nào?

Cho vay từ Doanh nghiệp đến Doanh nghiệp (B2B)

Các nhà cho vay B2B cung cấp các khoản vay có kỳ hạn tương tự như các ngân hàng và các tổ chức tài chính khác. Ví dụ điển hình là Fundera, hoạt động như một nhà môi giới cho vay trực tuyến. Bản thân Fundera không cho vay; thay vào đó, nó phù hợp với người cho vay và người đi vay và tính phí từ 1,5 đến 3% số tiền cho vay. Có các khoản vay có kỳ hạn lên đến 500.000 đô la, với thời gian trả nợ từ một đến năm năm. Các ví dụ khác về các công ty cung cấp các khoản vay B2B bao gồm Lending Club, Prospa và OnDeck.

Các khoản vay có kỳ hạn thường có yêu cầu về trình độ cao hơn. Các yêu cầu tối thiểu điển hình của Fundera đối với khoản vay có kỳ hạn là:

• Hơn 1 năm kinh doanh
• 600+ điểm tín dụng
• $ 90,000 + doanh thu hàng năm

Huy động vốn từ cộng đồng dựa trên vốn chủ sở hữu

Các nền tảng huy động vốn từ cộng đồng dựa trên vốn chủ sở hữu cho phép các doanh nhân và công ty khởi nghiệp huy động vốn giai đoạn đầu để đổi lấy vốn chủ sở hữu trong doanh nghiệp. Cổ phần được định giá theo tổng số cổ phần và giá trị ước tính của doanh nghiệp và được phát hành cho các nhà đầu tư theo tỷ lệ. Các nhà đầu tư có thể là cá nhân, nhóm nhà đầu tư thiên thần hoặc nhà đầu tư mạo hiểm. Ví dụ về các nền tảng huy động vốn từ cộng đồng bao gồm AngelList, CircleUp, Fundable, Localstake, MicroVentures, OurCrowd và AppsFunder. Lưu ý rằng không giống như tài trợ bằng nợ, việc từ bỏ vốn chủ sở hữu làm loãng quyền sở hữu vốn có thể không được chấp nhận đối với các doanh nhân muốn giữ toàn quyền kiểm soát doanh nghiệp của họ.

Dòng tín dụng

Các ngành nghề tín dụng thường được sử dụng để xử lý các khoảng trống dòng tiền tạm thời, nhu cầu tín dụng theo mùa, tài trợ khẩn cấp hoặc các cơ hội bất ngờ. Khi hạn mức tín dụng được thiết lập với người cho vay, tiền có thể được rút bất kỳ lúc nào (lên đến hạn mức vay) và khoản nợ lãi thường được tính dựa trên số dư nợ trung bình hàng ngày. Lãi suất dao động từ 7% đến 25% hoặc hơn, tùy thuộc vào việc thành lập doanh nghiệp, điểm tín dụng,… Các công ty khởi nghiệp hoặc doanh nghiệp có điểm tín dụng kém có thể yêu cầu tài sản thế chấp. Lưu ý rằng sử dụng hạn mức tín dụng hợp lý là một cách tuyệt vời để xây dựng hoặc cải thiện điểm tín dụng. Fundera và nhiều trang web cho vay trực tuyến khác cung cấp các dòng tín dụng kinh doanh.

Tài trợ hóa đơn (Còn được gọi là Giao dịch hóa đơn hoặc Bao thanh toán hóa đơn)

Tài trợ hóa đơn cho phép doanh nghiệp vay số tiền tương đương với tỷ lệ phần trăm giá trị của hóa đơn chưa thanh toán (tối đa là 95%, tùy thuộc vào ngành và mức độ tín nhiệm của doanh nghiệp). Các hóa đơn chưa thanh toán dùng để thế chấp cho khoản vay. Tài trợ hóa đơn rất hữu ích cho các doanh nghiệp không muốn đợi thanh toán hóa đơn. Các khoản phí khác nhau rất nhiều bởi người cho vay vì vậy cần phải có sự thẩm định. Ví dụ về các nhà cung cấp tài trợ hóa đơn bao gồm Fundera, Platform Black, MarketInvoice, InvoiceFair, v.v.

Ứng trước tiền mặt cho người bán (MCA)

Ứng trước tiền mặt của người bán là các khoản tiền được cung cấp cho doanh nghiệp để đổi lấy một phần doanh thu bán hàng trong tương lai. Việc trả nợ thường được thực hiện thông qua ghi nợ hàng ngày hoặc hàng tuần từ tài khoản ngân hàng của doanh nghiệp hoặc doanh số bán hàng qua thẻ tín dụng cho đến khi khoản tạm ứng được thanh toán đầy đủ. MCA thường không được bảo đảm và có ít yêu cầu về trình độ nghiêm ngặt hơn, nhưng thường là lựa chọn cuối cùng cho các doanh nghiệp do lãi suất / phí cao và thiếu chiết khấu khi trả nợ trước hạn. Ví dụ về các nhà cung cấp MCA bao gồm RapidAdvance, Credible và Fora Financial.